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【机构龙虎榜解读】AI应用+智能体+ERP,开展基于大模型的智能化研发和应用工作,为智能化场景的搭建提......

AI Report

AI 简报

机构龙虎榜解读简报(AI应用+智能体+信创ERP方向)

一、核心结论

  • AI应用方向是当前机构资金重点关注的主线。在市场整体调整的背景下,AI应用端逆势走强,机构资金集中抢筹具备AI应用、智能体、信创属性的标的。
  • 普联软件与蓝色光标为本次龙虎榜中兼具AI应用+智能体+信创/营销属性的核心标的,获机构大额净买入,市场关注度高。
  • 市场整体呈震荡调整格局,科技股(半导体、存储芯片等)大幅回调,资金明显从硬科技向AI应用、红利、医药等方向切换。

二、关键信息

1. 市场概况(2026年7月)

  • 主要指数本月集体收跌,双创指数跌超20%,深成指、中证500跌超15%,上证50跌幅较小。
  • 红利股逆势活跃(建设银行、工商银行、皖通高速、粤高速A创历史新高);医药、AI应用、电力(高温用电负荷创新高)方向走强。
  • 科技股集体调整,半导体产业链、存储芯片概念跌幅居前,多只个股创新高后快速回落。

2. 机构龙虎榜动向

  • 今日机构净买卖额超1000万元个股共32只,其中净买入20只,净卖出12只。
  • 净买入居前:昆仑万维(4.57亿)、蓝色光标(3.21亿)、协鑫能科(1.48亿)。
  • 净卖出居前:德明利(4.29亿)、和林微纳(1.49亿)、雅克科技(1.28亿)。

3. 核心个股深度信息

普联软件(+19.97%,机构净买入2948万元,★★★★★)

  • AI应用+智能体+信创ERP方向。
  • 打造智能体开发平台(PanAgent),提供提示词工程、任务编排、智能体定义等功能,为智能化场景搭建提供基础工具支撑。
  • 新增智能助手(PanMate),具备对话管理、技能管理、自然语言处理、数据分析与展示等能力,支持Web、桌面、OpenAPI、移动端接入。
  • 推动“业务系统+AI助手”智能化转型模式,聚焦财务共享、司库等优势业务领域。
  • ERP、EAM、EPM三大信创产品均已落地典型示范项目;OSP开发平台软件等产品已进入国家信创目录。
  • 与星环科技建立联合实验室,开展大模型技术应用联合创新。

蓝色光标(+19.98%,机构净买入3.21亿元,★★★★)

  • Manus+AI应用+营销+智谱概念。
  • 旗下BlueAI平台构建AI时代营销应用的数据底座、工作流底座和创作底座,发展出国内(小红书、B站、抖音洞察等)与全球化(Meta、Instagram、YouTube、TikTok for Business分析助手等)AI营销工具矩阵。
  • 深度合作微软、谷歌、亚马逊、字节跳动、百度、智谱、月之暗面等国内外主流MaaS及云厂商;获微软云官方AI调用和训练许可;与火山引擎在视频生成及营销行业智能体应用展开合作。
  • 参与投资天津真格天弘基金,真格基金为Manus种子轮融资方
  • 全面布局小红书业务,获核心广告代理商身份,相关业绩倍数增长。
  • 已向港交所提交上市申请书,拟引入战略与基石投资人。

4. 其他获机构净买入的AI相关个股(节选)

个股涨跌幅机构净买入核心逻辑
昆仑万维+20.00%4.58亿AI应用+AI硬件+AI音乐,AI驱动收入2025年达37.25亿元
协鑫能科+9.99%1.48亿AI昭超+算力+数据中心,已取得多地数据中心项目备案
中文在线+20.01%1.34亿AI昭超+IP资产+海外短剧,2026年AI短剧年化产能预计超3000部
易点天下+19.99%6254万营销+AI智能体(数眼智能、AI Agent),聚焦AI内容生产与智能投放
税友股份+10.01%3676万与华为云在企业数智财税服务及数字政务深度合作
利欧股份+9.91%3571万营销领域大模型“利欧归一”,一站式智能体平台
用友网络+10.03%机构净卖出1930万BIP平台+AI应用,覆盖财务、人力、供应链等十大领域

5. 机构重点净卖出个股

  • 德明利(-1.06%):机构净卖出4.30亿元,存储芯片概念,相关板块本月大幅回调。
  • 和林微纳(+18.74%):机构净卖出1.50亿元,半导体探针产品。
  • 雅克科技(-2.31%):机构净卖出1.28亿元,半导体前驱体+存储材料。

三、潜在影响

  1. AI应用+信创/ERP融合成为明确产业趋势。普联软件等公司通过“业务系统+AI助手”模式将通用大模型能力落地到专业场景,信创软件与AI结合具备长期成长空间。
  2. AI营销/智能体商业化加速。蓝色光标等营销科技公司已构建较为完整的AI工具链,从客户洞察、内容生成到投放优化全链路覆盖,AI驱动收入毛利率显著高于传统代理业务,有望带动行业商业模式升级。
  3. 资金风格切换明显。机构正从前期涨幅较大的半导体/存储芯片等硬科技方向撤出,转向AI应用、医药、红利等方向,短期市场结构分化可能延续。
  4. 港股上市与海外扩张,蓝色光标拟赴港上市并引入战略投资者,若成功落地将对其估值体系产生重估影响,并进一步打开海外AI营销市场。

四、关注要点

  • 普联软件:关注其智能体开发平台(PanAgent)及智能助手(PanMate)的商业化落地节奏;ERP、EAM、EPM三大信创产品的订单拓展情况;与星环科技联合实验室的大模型技术应用成果。
  • 蓝色光标:关注BlueAI平台的收入贡献及毛利率变化;与微软、火山引擎等大厂的合作进展;Manus相关投资的潜在催化;港股上市进程及战略投资人引入情况。
  • 行业层面:关注“AI应用+信创”融合的政策催化(国家信创目录扩容)、大模型在垂直行业的落地案例、及AI应用方向的业绩兑现节奏。

五、关联个股

  • 核心标的:普联软件(+19.97%)、蓝色光标(+19.98%)
  • AI应用/智能体方向:昆仑万维、中文在线、易点天下、利欧股份、税友股份、用友网络
  • AI+算力/数据中心:协鑫能科、麦格米特、飞龙股份
  • 今日机构净买入个股(完整):昆仑万维、蓝色光标、协鑫能科、中文在线、奥比中光、百金黄金、通源石油、麦格米特、易点天下、九安医疗、米奥会展、税友股份、利欧股份、普联软件、朗姿股份、北新建材、致运互联、用友网络
  • 机构净卖出/回避方向:德明利(存储)、雅克科技(半导体材料)、和林微纳(半导体探针)、飞龙股份(液冷)等

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注:昨日上榜个股今日整体涨多跌少,紫光股份、江淮汽车等获机构大额净买入的个股今日均有所上涨,显示机构资金延续性较好。