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核心结论

广立微是国内领先的良率EDA软件、晶圆级电性测试设备及硅光PDA软件供应商。公司以“EDA+设备+数据+硅光PDA”复合产品体系为核心，在WAT测试设备领域占据国内市占率37%的领先地位，客户覆盖三星、SK海力士、华虹集团、长鑫存储等国内外头部晶圆厂。通过收购亿瑞芯切入DFT设计EDA、收购比利时LUCEDA布局硅光芯片设计自动化，公司持续拓宽产品边界，并已联合浙江大学开展硅光测试设备研发，有望在国产替代和先进工艺迭代中持续受益。

关键信息

• 产品矩阵：软件（测试芯片EDA、大数据分析平台、DFT软件、DFM软件）、测试设备（晶圆级WAT/WLR/老化测试设备、工艺开发测试设备）、工程服务（良率提升、DFT设计服务）。
• 市场地位：晶圆级WAT测试设备国内市场市占率37%，为国产厂商第一；客户包括三星电子、SK海力士、华虹集团、粤芯半导体、合肥晶合、长鑫存储等。
• 硅光布局：收购LUCEDA获得硅光EDA平台IPKISS，覆盖硅光芯片设计、验证、量产全流程；与浙江大学合作共建硅光技术及量测装备联合研发中心，3年内投入不低于1500万元。
• 客户粘性：设备需经大量调试与量产验证，认证周期长，公司已形成T4000/T4100S系列产品，覆盖成熟制程及并行测试场景。

潜在影响

• 国产替代加速：国内先进工艺节点开发阶段产生大量定制化需求，公司通过“软件+设备+服务”一体化方案深度绑定下游客户，有望在8英寸成熟制程向12英寸先进产线延伸中持续提升份额。
• 硅光第二增长曲线：硅光芯片是AI算力互联与高速光通信的关键技术，公司已打通设计端（EDA）与测试端（设备）能力，若硅光产品商业化落地，将显著打开成长空间。
• DFT/DFM补齐短板：收购亿瑞芯后形成的良率+DFT协同方案可帮助客户提升芯片可测试性，叠加原有大数据分析平台，进一步巩固良率提升全链条优势。

关注要点

• WAT测试设备在12英寸先进产线的导入进展及下游扩产节奏。
• 硅光EDA平台IPKISS的客户渗透情况，以及硅光测试设备研发推进与量产验证。
• DFM/DFT软件与现有良率解决方案的协同效果，以及新客户拓展（尤其是存储与逻辑代工领域）。
• 收购整合效果（亿瑞芯、LUCEDA）及研发投入对短期利润的影响。

关联个股

广立微（300XXX.SZ，公司全称：杭州广立微电子股份有限公司）

【大佬持仓跟踪】芯片设备+EDA，细分晶圆测试设备国内市场市占率37%，客户包括三星、华虹、长鑫存储等厂商，这家公司已布局硅光芯片设计平台和硅光测试设备领域

2026.07.07 11:36 星期二

电报解读

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持仓公司解析

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1、EDA+设备+硅光软件供应商

广立微是国内领先的良率EDA软件、晶圆级电性测试设备、硅光PDA软件供应商。公司依托软件工具授权、软件技术开发和测试机及配件三大主业，提供EDA软件、电路IP、WAT测试设备以及与芯片成品率提升技术相结合的全流程解决方案，在集成电路从设计到量产的整个产品周期内实现芯片性能、成品率、稳定性的提升。上市后广立微产品边界进一步外延，逐步形成“EDA+设备+数据+硅光PDA”的复合型产品体系。2023年，公司收购亿瑞芯切入DFT可测试性设计EDA，补齐设计类EDA短板，推出DFTEX P良率+DFT协同方案；2025年，公司收购比利时LUCEDA，切入硅光芯片设计自动化软件PDA领域，产品边界从传统集成电路良率提升延伸至光子芯片设计自动化。

表 1：广立微产品矩阵

资料来源：公司官网，申万宏源研究

软件产品包括测试芯片EDA及IP、大数据分析平台、DFM软件、DFT软件，工程服务包括良率提升、DFT设计服务。由于当前国内先进工艺正处在开发迭代阶段，具有大量定制化需求，且芯片设计和晶圆制造客户在良率相关的研发团队配置相对薄弱。因此，公司除了提供标准的软件产品外，还需要通过定制化开发和驻场项目的方式提供工程服务，通过参与工艺开发深度绑定下游客户。

2、晶圆测试设备客户包括华虹、长鑫存储等厂商

公司在WAT测试设备领域积累16年，已完成国内外头部客户导入形成较强壁垒，公司国内市场市占率37%，为国产厂商第一。公司形成了以WAT设备为核心的测试设备矩阵，覆盖参数测试、可靠性验证、工艺研发及晶圆老化等环节。公司整体定位聚焦晶圆制造前道测试环节。其中，WAT设备仍为公司核心产品，可覆盖Logic、CIS、DRAM、Flash、BCD等主流芯片参数测试，并逐步延伸至SiC/GaN等第三代半导体场景。近年来，公司进一步向WLR可靠性测试、工艺开发测试及WBI晶圆级老化设备拓展，强化在高温高压可靠性验证、并行测试及先进工艺研发环节的能力布局。整体来看，公司设备业务正从传统参数测试设备供应商向覆盖晶圆级电性测试与可靠性验证的一体化测试平台方向延伸，产品应用场景亦由8英寸成熟制程逐步切入12英寸先进产线及

WAT测试设备需要经过大量调试、工艺适配及量产验证后方可导入客户产线，因此客户认证周期长、客户黏性较高。目前，公司已形成以T4000系列及T4100S系列为核心的产品矩阵，分别面向成熟制程及高效率并行测试场景。经过多年客户验证与持续迭代，公司产品和服务已获得国内外头部半导体厂商认可，积累了包括三星电子、SK海力士等国际IDM厂商，以及华虹集团、粤芯半导体、合肥晶合、长鑫存储等国内领先晶圆厂在内的优质客户资源。

3、已布局硅光芯片设计平台和硅光测试设备

公司通过收购LUCEDA，具备了光子集成芯片的相关设计能力。LUCEDA核心产品为硅光EDA平台IPKISS，可基于Python实现光电子芯片从器件设计、线路设计、仿真验证到流片准备的全流程开发，并支持与AnsysLumerical、SiemensEDA等主流工业软件协同。与此同时，公司还拥有AWGDesigner、LucedaDRC、IPManager及CircuitAnalyzer等模块化工具，可实现阵列波导光栅（AWG）设计、设计规则检查、IP自动验证、工艺角分析及良率预测等功能，覆盖硅光芯片设计、验证及量产优化关键环节。

此外，公司与浙江大学签署《共建“浙江大学-广立微硅光技术及量测装备联合研发中心”协议》，3年内投入资金规模不低于1500万元人民币，共同开展晶圆级硅光测试设备、硅光器件良率提升解决方案以及硅光高效量产光电监控方案研发，并建立校企深度融合联动的人才引进与培养机制。

以上信息是财联社由公司研报、公告、机构调研等公开信息综合整理，仅供投资者参考，不作为投资建议。

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