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【财联社早知道】重大突破！我国最大规模科学智能计算集群投入使用，机构称AI应用持续发展正推动算力需求维......
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关键信息
AI Report
AI 简报
金融资讯简报
核心结论
- 算力基建突破：我国最大规模科学智能计算集群在郑州投入使用，标志着在AI驱动科学研究算力基础设施领域实现关键突破，算力需求维持高位。
- 创新药政策利好：国办发布健全药品价格形成机制意见，预计2026年中国创新药市场规模将超1.3万亿元，估值风险释放，配置时点显现。
- 热点题材轮动：市场热点集中在AI硬件、算力、电池及ST板块，液冷、CPO、机器人等细分领域成交活跃。
关键信息
- 算力领域：
- 郑州国家超算互联网核心节点投入使用，AI加速芯片升级至6万张，构建国内最大规模科学智能计算基础设施。
- 广发证券观点：算力需求维持高位，亟需对算力进行统一的调度及运营。
- 东方国信子公司视拓云运营全国最大C端AI算力云平台AutoDL，具备“十万卡”“万P”算力调度能力。
- 创新药领域：
- 国办发布《关于健全药品价格形成机制的若干意见》，提出14条举措，包括优化创新药首发价格机制、防范非理性竞价等。
- 中商产业研究院预测：2026年中国创新药市场规模将超过1.3万亿元。
- 创新药发展模式从融资驱动转向商业化、出海授权与融资相结合。
- 市场热点：
- 4月14日板块热度TOP1为AI硬件，TOP2为算力，TOP3为电池。
- 成交额>10亿个股概念分布中，机器人、算力、商业航天、锂电池、CPO、液冷、芯片等概念活跃。
- 液冷行业位列一年新高个股第四，技术多元并行，海外有望逐步进入全液冷时代。
潜在影响
- 算力调度运营：随着算力基础设施规模扩大，算力调度、可观测及异构算力资源整合平台将迎来发展机遇。
- 创新药估值修复：政策引导药品价格运行在合理区间，有利于具备出海能力和商业化能力的头部CDMO及创新药企。
- 细分赛道景气度：AI硬件、液冷、CPO、PCB等板块受算力需求驱动，业绩增长确定性较高。
关注要点
- 算力调度运营：关注由运营商或科技企业主导的异构算力资源整合平台。
- 创新药出海与商业化：关注具备全方位定制服务能力及核心产品进入临床后期/上市阶段的药企。
- 业绩超预期个股：关注一季度业绩预告大幅预增的公司。
- 液冷技术迭代：关注具备全液冷解决方案及在算力、储能领域应用的企业。
关联个股
算力与AI基础设施
- 博睿数据：算力调度可观测平台获信通院优秀案例。
- 东方国信：子公司视拓云运营全国最大C端AI算力云平台AutoDL。
- 光环新网：算力业务规模超4000P，年合同额超1亿元。
- 宏景科技、奥尼电子：算力概念股。
- 中际旭创、新易盛：CPO概念龙头。
- 鸿富瀚、申菱环境：液冷概念股。
- 大元泵业、川润股份：液冷温控及AI液冷解决方案。
创新药
- 凯莱英：全球领先CDMO一站式综合服务商。
- 广生堂：乙肝创新药GST-HG141（III期）、GST-HG131（II期）进展顺利。
- 华东医药：司美格鲁肽注射液上市申请获受理。
电池与储能
- 圣阳股份：电池概念龙头。
- 海科新源：电池概念。
- 博力威：布局全固态电池技术路线。
- 纳百川：电池液冷板累计供货超1500万件，宁德时代供应商。
一季度业绩预增
- 嘉元科技：一季度净利预增329%-395%。
- 恒星科技：一季度净利预增694%-1090%。
- 芯碁微装：一季度净利预增104%-139%。
- 深圳华强：一季度净利预增80%-120%。
- 佛塑科技：一季度净利预增1993%-2664%。
- 常山药业：积极推进艾本那肽上市审评。
其他热点题材
- 机器人：实朴检测、信测标准、瑞松科技。
- 芯片：金海通、佰维存储、江波龙、鼎龙股份。
- PCB：广合科技、德福科技、沪电股份、大族激光。
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正文
一、算力|重大突破！我国最大规模科学智能计算集群投入使用，机构称AI应用持续发展正推动算力需求维持高位，这家公司子公司运营着全国最大C端AI算力云平台
据媒体报道，今天（14日）我国最大规模科学智能计算集群在位于郑州的国家超算互联网核心节点投入使用。这标志着我国在人工智能驱动科学研究算力基础设施领域实现关键突破，将助力我国抢占人工智能产业应用制高点。今年2月5日，国家超算互联网核心节点率先上线试运行，初期开放由超3万张国产AI加速芯片组成的超级计算集群，提供大规模AI算力；4月14日，AI加速芯片升级到6万张，推动超算互联网构建起国内最大规模的科学智能计算基础设施，并启动“超级科学计算智能体”战略。据了解，该核心节点构建了“数算模用”一体化国产普惠生态，汇聚多元数据集及工具、上千款开源大模型，可实现快速部署开发。
点评：广发证券发布研报称，伴随应用的持续发展，以及新形态的不断突破，算力需求维持高位。供给端看，当前亟需对算力进行统一的调度及运营。产业链角度出发，由运营商主导的平台整合异构算力资源；由科技企业、行业服务商主导平台则聚焦垂直领域或特定技术，资源整合范围相对集中。建议关注算力调度运营相关企业。
公司方面，博睿数据算力调度可观测平台荣获信通院“算力服务领航者计划”优秀案例。Bonree ONE可以对任务执行、算力调度过程、算力调优结果进行观测分析，以评估算力调度的可行性，为各类数字化应用提供稳定、高效的算力支持。东方国信子公司视拓云运营全国最大C端AI算力云平台AutoDL，业务规模超过该细分市场第2至第10名竞争对手的总和。具备从服务器生产制造、AIDC建设到算力云服务的全产业链能力；拥有近3万张、20多个型号的GPU和国产AI加速芯片，具备“十万卡”“万P”算力调度能力。
二、创新药国办发布健全药品价格形成机制的若干意见，机构预计2026年中国创新药市场规模将超1.3万亿元，这家公司拥有全方位的创新药一站式定制服务平台
据媒体报道，国务院办公厅4月14日发布《关于健全药品价格形成机制的若干意见》，提出14条举措，包括优化创新药等新上市药品首发价格机制、发挥医保支付标准对药品价格形成的引导作用、引导药店合理制定药品零售价格、强化短缺药保供稳价等。意见要求加强药品价格治理，提出实行药品价格风险预警、健全药品价格风险处置制度、防范非理性竞价中标影响供应、严惩药品和原辅料生产经营领域以缺逼涨等违法违规行为、加强医药领域全链条穿透式审计监督、建立药品医保价值评估制度等针对性措施，引导药品价格运行在合理区间。
点评：2026年政府工作报告首次将生物医药列为新兴支柱产业，创新药发展从鼓励式升级为重点扶持。中商产业研究院分析师预测，到2026年中国创新药市场规模将超过1.3万亿元。华鑫证券指出，创新药的发展模式已从单纯依赖融资驱动，转向产品商业化、研发出海授权与融资相结合的综合驱动方式，配置时点已显现。与此同时，创新药板块自去年三季度末以来经历长达半年多的调整，估值风险已得到较为充分释放。
公司方面，凯莱英是一家全球领先、技术驱动型的CDMO一站式综合服务商，公司铸就专业的全方位的创新药一站式定制服务平台，以领先的技术及研发能力作为核心驱动力，满足国内外客户多元化需求。广生堂的乙肝创新药GST-HG141的III期临床试验进展顺利，目前多个研究机构中心正在持续受试者入组中；GST-HG131单药已完成II期临床试验，目前公司正积极筹备GST-HG131联合GST-HG141的II期临床研究。
热点题材
| 热度 | 4月14日板块及龙头股 | 4月14日板块及龙头股 | 4月13日 | 4月10日 | 4月9日 | 4月8日 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| TOP1 | AI硬件 | 泰金新能 | AI硬件 | AI硬件 | AI硬件 | 算力 |
| TOP2 | 算力 | 中嘉博创 | 电池 | 电池 | 消费电子 | AI应用 |
| TOP3 | 电池 | 圣阳股份 | ST | 芯片 | AI硬件 | |
| TOP4 | ST | *ST原尚 | ST | |||
| TOP5 |
4月14日成交额>10亿个股概念分布
| 机器人, 133 | 算力, 106 | 商业航天, 101 |
|---|---|---|
| 锂电池, 134 | CPO, 88 | 液冷, 60 |
| 芯片, 206 | 电力, 53 | PCB, 53 |
| 行业 | 股票代码 | 股票名称 |
|---|---|---|
| PCB | 001389.SZ | 广合科技 |
| PCB | 301511.SZ | 德福科技 |
| PCB | 301362.SZ | 民爆光电 |
| PCB | 301373.SZ | 凌玮科技 |
| PCB | 301377.SZ | 鼎泰高科 |
| PCB | 301200.SZ | 大族数控 |
| PCB | 300964.SZ | 本川智能 |
| PCB | 688655.SH | 迅捷兴 |
| PCB | 688308.SH | 欧科亿 |
| PCB | 605058.SH | 澳弘电子 |
| PCB | 603002.SH | 宏昌电子 |
| PCB | 002636.SZ | 金安国纪 |
| PCB | 002463.SZ | 沪电股份 |
| PCB | 002008.SZ | 大族激光 |
| CPO | 301419.SZ | 阿莱德 |
| CPO | 688205.SH | 德科立 |
| CPO | 301183.SZ | 东田微 |
| CPO | 688048.SH | 长光华芯 |
| CPO | 003031.SZ | 中瓷电子 |
| CPO | 688313.SH | 仕佳光子 |
| CPO | 002980.SZ | 华盛昌 |
| CPO | 300548.SZ | 长芯博创 |
| CPO | 300502.SZ | 新易盛 |
| CPO | 300308.SZ | 中际旭创 |
| CPO | 920045.BJ | 衢东光 |
| CPO | 688807.SH | 优迅股份 |
| 芯片 | 688693.SH | 锴威特 |
| 芯片 | 603061.SH | 金海通 |
| 芯片 | 688525.SH | 佰维存储 |
| 芯片 | 301285.SZ | 鸿日达 |
| 芯片 | 301308.SZ | 江波龙 |
| 芯片 | 001309.SZ | 德明利 |
| 芯片 | 688072.SH | 拓荆科技 |
| 芯片 | 688167.SH | 炬光科技 |
| 芯片 | 603306.SH | 华懋科技 |
| 芯片 | 300054.SZ | 鼎龙股份 |
| 液冷 | 301086.SZ | 鸿富瀚 |
| 液冷 | 301018.SZ | 申菱环境 |
| 液冷 | 003018.SZ | 金富科技 |
| 液冷 | 002937.SZ | 兴瑞科技 |
| 液冷 | 002580.SZ | 圣阳股份 |
| 机器人 | 301228.SZ | 实朴检测 |
| 机器人 | 300938.SZ | 信测标准 |
| 机器人 | 688090.SH | 瑞松科技 |
| 电池 | 301292.SZ | 海科新源 |
| 电池 | 002213.SZ | 大为股份 |
| 电池 | 000688.SZ | 国城矿业 |
| 医药生物 | 920047.BJ | 诺思兰德 |
| 医药生物 | 300668.SZ | 杰恩设计 |
| 算力 | 301396.SZ | 宏景科技 |
| 算力 | 301189.SZ | 奥尼电子 |
| 玻纤 | 603256.SH | 宏和科技 |
| 玻纤 | 600176.SH | 中国巨石 |
| 数据中心 | 002364.SZ | 中恒电气 |
| 商业航天 | 301571.SZ | 国科天成 |
| 玻璃基板 | 603773.SH | 沃格光电 |
| AI应用 | 688081.SH | 兴图新科 |
| MLCC | 300408.SZ | 三环集团 |
| 储能 | 301310.SZ | 鑫宏业 |
| 核电 | 605167.SH | 利柏特 |
| 光纤 | 002428.SZ | 云南锗业 |
| 高铁 | 688485.SH | 九州一轨 |
一年新高。历史新高个股中液冷位列第四，华源证券认为，目前液冷行业技术多元并行，海外有望逐步进入全液冷时代。相关个股：大元泵业的液冷温控业务适配新能源车、储能、算力服务、风电等场景；川润股份可为客户提供"AI液冷+绿色能源"的整体解决方案。
| 标的 | 主要内容 |
|---|---|
| 嘉元科技 | 一季度净利同比预增329%-395% 铜箔产品产销量显著增长 |
| 恒星科技 | 一季度净利同比预增694%-1090% 有机硅相关产品毛利有较大幅度提高 |
| 华东医药 | 全资子公司司美格鲁肽注射液上市申请获受理 |
| 兖矿能源 | 拟不超24亿美元收购红隼集团100%权益 |
| 芯碁微装 | 一季度净利同比预增104%-139% 高端LDI设备订单需求持续旺盛 |
| 深圳华强 | 一季度净利同比预增80%-120% 存储类产品线出货额同比增幅约250% |
| 常山药业 | 公司目前仍在积极推进艾本那肽上市审评工作 |
| 佛塑科技 | 预计一季度净利同比上升1993%-2664% 锂电池隔膜领域形成新的业务增长点 |
| 博力威 | 公司已布局硫化物、氧化物、卤化物、聚合物等全固态电池技术路线，其中与中南大学合作的硫化物路线已实现核心技术突破 |
| 光环新网 | 公司在北京科信盛彩云计算中心和天津赞普云计算中心部署了高性能的算力硬件，为用户提供高性能智算算力服务、智算网络服务等，截至目前算力业务规模已超过4,000P，年合同额超过1亿元 |
为用户提供高性能智算算力服
，智算，截至目前算力业务规模已超过4,000P，年合同额超过1亿元。点评：公司主要从事互联网数据中心（ID及云计算业务，具有显著行业影响力。公司在北京、上海等地的多个数据中心获得中国质量认证中心的最高等级认证，显其在数据中心建设和运营中的领先地位。此外，公司在算力服务领域不断扩展，获得了“2024年度优质AI算力服务提供奖，并在2024算力中心Top30中排名第10位。公司还计划在内蒙古投资建设智算中心，以进一步扩大其业务规模和市场影
纳百川：公司主营新能源汽车动力电池热管理、储能电池热管理，核心产品电池液冷板累计供货已超1500万件公司已成为宁德时代、中创新航、阳光电源等国内外多家排名前列的新能源电池制造商和电源设备厂商的供应商。随着多年的潜心研究和踏实探索，公司逐渐成长为具备提供移动式热管理(乘用车、运营车)、固定式热管理(储能、移动电源、数据中心)、特殊式热管理(空中交通、工程机械、船舶)等不同应用场景下的解决方案提供商。此外，公司非常重视AI浪潮带来的产业性机会，数据